Taxa de acerto: com que frequência, não quanto

A taxa de acerto mostra a parcela das operações registradas que terminaram no positivo. Ela não revela se os ganhos foram grandes o bastante para cobrir perdas e custos.

Use-a junto com o ganho médio, a perda média e o número de operações. Uma taxa de acerto alta ainda pode gerar prejuízo quando algumas perdas são muito maiores.

Fator de lucro: lucro bruto em relação à perda bruta

O fator de lucro compara o total das operações vencedoras com o valor absoluto do total das operações perdedoras. É uma visão compacta da relação entre ganhos e perdas na amostra.

Examine as operações consideradas. Um ganho excepcional pode dominar uma amostra pequena e fazer a relação parecer mais estável do que realmente é.

Expectativa: o resultado médio registrado

A expectativa combina a taxa de acerto e a média dos resultados para estimar o resultado por operação. Ela pode ajudar a comparar períodos ou setups registrados em uma escala consistente.

Mudanças no tamanho da posição, taxas ausentes e algumas operações extremas podem distorcer essa métrica. Trate-a como uma descrição da amostra, não como uma previsão.

Ganho médio e perda média: o perfil dos resultados

A relação entre o ganho médio e a perda média mostra quanta pressão recai sobre sua taxa de acerto. Analise se a diferença vem da estratégia ou de saídas inconsistentes.

Drawdown: o custo do caminho

O drawdown descreve a queda em relação a um pico anterior do patrimônio. Ele ajuda a tornar o risco do processo visível, mesmo quando o resultado no longo prazo continua positivo.

Número de operações: o indicador de confiabilidade

Toda comparação precisa de um tamanho de amostra. Coloque o número de operações ao lado da métrica e aja com mais cautela quando a amostra for pequena ou estiver concentrada em uma única condição de mercado.

Retorno de trading: separe desempenho de movimentações de caixa

Depósitos, retiradas e repasses alteram o patrimônio sem representar o resultado de uma operação. Mantenha esses ajustes de caixa separados ao revisar retorno e P&L.